Tesla WTF - "No Mercy / No Malice"

Chủ đề tuần này từ bản tin "No Mercy / No Malice" do Scott Galloway vận hành

• Tuần trước, tại hai công ty do cùng một người lãnh đạo, đã diễn ra một màn ra mắt rất ấn tượng và một màn ra mắt không hề ấn tượng
• SpaceX đã thể hiện năng lực công nghệ đáng kinh ngạc khi đưa một tên lửa đẩy cao tương đương tòa nhà 20 tầng trở về mặt đất an toàn và hạ cánh vào một giá đỡ kim loại
• Trong khi đó, buổi công bố Cybercab của Tesla về thực chất gần như không diễn ra
• Hoàn toàn không có thông tin chi tiết về sản phẩm hay lịch phát hành, và cũng không mang lại cho các nhà phân tích hoặc người tham dự bất kỳ hiểu biết nào về sản phẩm
• Trong 2 năm qua, các CEO đã nâng giá trị doanh nghiệp thêm hàng nghìn tỷ USD chỉ bằng hai chữ cái "AI"; còn Tesla trong 10 năm qua đã trở thành hãng xe giá trị nhất thế giới chỉ bằng một từ "Autonomous".
• Sự kiện "We, Robot" của Tesla đã không thể đánh lừa thị trường, và vốn hóa thị trường lập tức bốc hơi 60 tỷ USD

Doanh nghiệp bị định giá quá cao

• WeWork được định giá 47 tỷ USD vào năm 2019, nhưng 4 năm sau đã lao dốc xuống còn 44 triệu USD
• Các nhà đầu tư bắt đầu nhìn WeWork như một công ty bất động sản và bác bỏ câu chuyện của nhà sáng lập Adam Neumann rằng đây là công ty công nghệ
• Tesla cũng là một công ty tuyệt vời với dòng tiền dương, nhưng Elon Musk cũng đang dần đánh mất niềm tin khi tiếp tục đưa ra những phát ngôn cường điệu
• Tháng 4, lợi nhuận hoạt động của Tesla giảm 50%, nhưng Musk đã tái định nghĩa công ty thành một công ty robot AI và khiến giá cổ phiếu tăng 14%
• Musk nói rằng ai tin Tesla sẽ không giải được bài toán tự lái thì không nên đầu tư vào công ty
• Tuy nhiên Tesla là một công ty ô tô, và doanh thu ô tô chiếm 94% doanh thu năm ngoái
• Ở Mỹ tồn tại một niềm tin nguy hiểm rằng nếu lặp đi lặp lại một lời nói dối, nó sẽ có vẻ bớt sai sự thật hơn
• Tesla không phải là công ty phần mềm/năng lượng/AI/tự lái, mà là một công ty ô tô xuất sắc, và giá trị hiện tại của công ty đang bị thổi phồng

Hiện tại và triển vọng của xe hybrid

• Tesla Falcon Model X là một chiếc xe tuyệt vời, và những người mua đời đầu đã gửi đi thông điệp rằng họ vừa quan tâm tới môi trường vừa là biểu tượng của sự giàu có
• Nhưng hiện nay xe hybrid đang đóng vai trò là cây cầu trung gian để đi tới xe điện
• Xe động cơ đốt trong vẫn chiếm 81% doanh số xe mới tại Mỹ, và trong năm 2024 xe hybrid đang bán nhanh gấp 5 lần xe điện
• Nỗi lo về quãng đường di chuyển và vấn đề hạ tầng sạc đang hạn chế doanh số xe điện
  • Theo một khảo sát người tiêu dùng, 80% những người đang cân nhắc mua xe điện cho rằng thiếu trạm sạc là một vấn đề, và 70% chủ xe điện hiện tại bày tỏ không hài lòng với hạ tầng sạc
  • Hạ tầng sạc của Tesla rất tốt, nhưng kế hoạch chuẩn hóa hạ tầng sạc của Musk vẫn chưa trở thành hiện thực
• Xe hybrid trung bình rẻ hơn xe điện 14.884 USD
• Khi xe điện mở rộng từ nhóm người dùng tiên phong sang thị trường đại chúng, giá cả trở nên quan trọng, vì phần lớn người tiêu dùng nhạy cảm với giá
• Tesla đã trải qua mức giảm doanh số 13% trong quý 1 và 9% trong quý 2 năm 2024, nhưng bật lại 9% trong quý 3
• Các hãng xe lớn như Ford, GM, Volvo đang làm chậm tốc độ ra mắt EV, cho thấy có tín hiệu rằng cuộc cách mạng EV đang chậm lại
• Trong khi đó, Toyota đã thành công với khoản đầu tư vào hybrid khi ghi nhận tăng trưởng doanh số 66% tại Mỹ

Thị trường xe điện Trung Quốc

• Tại Trung Quốc, EV được dự đoán sẽ chiếm 45% doanh số xe mới năm nay
• Tăng trưởng của thị trường xe điện Trung Quốc là tin tích cực cho các nhà sản xuất chuyên về xe điện
• BYD, nhà sản xuất EV số 1 Trung Quốc, bán xe điện với giá rẻ hơn Tesla rất nhiều
  • BYD Seagull: $9,700
  • BYD Yuan Plus: $16,600
  • Tesla Model 3: $34,000
  • Tesla Model Y: $37,000
• Tại Trung Quốc có 200 nhà sản xuất EV nội địa đang cạnh tranh, và chính phủ Trung Quốc đang tìm cách giành ưu thế trên thị trường EV thông qua cạnh tranh

Mass Distraction : Cybercab và thực tế của công nghệ tự lái

• Tại sự kiện We, Robot của Tesla, sản phẩm đáng lẽ phải thu hút sự chú ý là Cybercab, một phương tiện tự lái hoàn toàn
  • Cybercab là xe tự lái hai chỗ ngồi, được kỳ vọng là sản phẩm cốt lõi chống đỡ cho mức định giá cao của Tesla
  • Tuy nhiên Musk không công bố chi tiết về Cybercab, và nói đùa rằng thời điểm ra mắt sẽ là năm 2026 hoặc "trước năm 2027"
  • Mức giá dự kiến dưới $30,000, nhưng vẫn chưa rõ liệu công nghệ tự lái có đáp ứng được các tiêu chuẩn pháp lý hay không
• Tesla vẫn đang dừng ở mức tự lái cấp độ 2, tức vẫn cần tài xế
  • Trong khi đó Waymo đã đạt cấp độ 4 (không cần tài xế) và hiện đang cung cấp hơn 100.000 chuyến taxi tự lái có trả phí mỗi tuần
    • Khu vực dịch vụ: Austin, Los Angeles, Phoenix, San Francisco
  • Waymo đang muốn hợp tác với nhiều hãng ô tô khác nhau để cung cấp hệ điều hành tự lái
  • Tesla theo đuổi tích hợp dọc, còn Waymo chọn chiến lược hợp tác với nhiều thương hiệu để phổ cập công nghệ tự lái
• Gần đây tôi đã lần đầu trải nghiệm taxi tự lái Waymo và rất ấn tượng với cách nó lái cẩn trọng và an toàn
  • Tại hiện trường một vụ tai nạn, Waymo đã gặp chút khó khăn khi đối mặt với cảnh sát đang điều phối lại giao thông, nhưng tôi rất kinh ngạc khi chứng kiến cách nó xử lý tình huống đó
  • Hàng triệu điểm dữ liệu mà Waymo thu thập và xử lý cho thấy mức độ phức tạp của công nghệ tự lái

Kỳ vọng về một tương lai rực rỡ

• Musk tin rằng Cybercab sẽ mang đến một "tương lai rực rỡ"
• Ông cho rằng khi Cybercab trong tương lai có thể liên tục di chuyển, các nhà quy hoạch đô thị sẽ có thể biến bãi đỗ xe thành công viên
• Cathie Woods dự đoán Tesla có thể tạo ra mức định giá 8 nghìn tỷ USD vào năm 2029 nhờ mảng robotaxi, nhưng hiện tại đây có vẻ là một dự báo bị thổi phồng

Đánh giá về Robovan

• Kara Swisher, người đồng dẫn Pivot với tôi, mô tả Robovan của Tesla là "máy nướng bánh mì có bánh xe"
  • Tuy nhiên, theo quan điểm của tác giả, gần như không có khả năng Robovan thực sự xuất hiện trên đường
• Tesla nhận thức rằng công nghệ tự lái vẫn chưa sẵn sàng, và Robovan xuất hiện như một cách để đánh lạc hướng trong bối cảnh đó
• Peter Drucker từng khuyên các lãnh đạo doanh nghiệp hãy tập trung vào cơ hội, và Musk đang làm theo lời khuyên đó
  • SpaceX đang đi lên, trong khi Tesla đang đối mặt với những khó khăn thực tế
  • Tại sự kiện lần này, Musk tỏ ra bất an với sự thiếu chuẩn bị và những phát ngôn rối rắm
• Trong khi đó, COO của SpaceX là Gwynne Shotwell là một nhân vật cực kỳ có năng lực; dù chưa được nhiều người biết đến, bà là một nhân vật ấn tượng trong ngành công nghệ

Thực tế của robot Optimus

• Musk giới thiệu robot Optimus như một R2-D2 hay C-3PO cá nhân, nói rằng nó có thể là giáo viên, bảo mẫu, người dắt chó đi dạo, người làm vườn hoặc bạn đồng hành
• Ông nói rằng nó "có thể làm mọi thứ bạn nghĩ ra", nhưng tại sự kiện thực tế các robot Optimus vẫn đang được con người điều khiển từ xa
• Giá của robot được dự đoán nằm trong khoảng $20,000 đến $30,000, tức rẻ hơn Tesla Model 3 khoảng $12,000
• Tuy nhiên Tesla là một sản phẩm giải quyết vấn đề thực tế là phương tiện di chuyển cá nhân, còn Optimus thì vẫn còn đáng nghi liệu nó có thể thực hiện tốt chức năng của mình hay không
• Ngay cả khi Optimus làm được một nửa những gì Musk tuyên bố, vẫn không rõ ai sẽ là người tiêu dùng mua nó
• Ngay cả Tesla cũng không thể trả lời câu hỏi này, và Boston Dynamics cũng chưa xây dựng được chiến lược thương mại cho robot Atlas của họ
• Robot Atlas cũng cần giám sát của con người, và dù đã nhận được nhiều năm nghiên cứu cùng hỗ trợ từ Bộ Quốc phòng, nó vẫn chưa được thương mại hóa
• Danh mục này tượng trưng cho công nghệ chưa tìm ra công dụng, và Optimus chỉ được dùng để đánh lạc hướng trong bối cảnh sản phẩm thực sự vẫn chưa sẵn sàng

Chế độ Pants-on-Fire

• Nhà sáng lập rốt cuộc cũng là nhân viên bán hàng, và nhân viên bán hàng là người kể chuyện
• Nhà sáng lập dùng những câu chuyện giả định để khơi gợi sự quan tâm về tương lai và thu hút vốn, rồi cố gắng biến điều đó thành hiện thực
• Hầu hết startup khi mới bắt đầu đều không hợp lý, nhưng theo thời gian câu chuyện đó либо trở thành hiện thực hoặc thất bại
• Khác biệt giữa nhà sáng lập và kẻ nói dối là nhà sáng lập tin rằng câu chuyện của mình sẽ thành hiện thực và tập trung vào mục tiêu đó, còn kẻ nói dối thì cố tình lừa người khác
• Tesla đã nhiều lần đưa ra các mục tiêu công nghệ, nhưng việc đạt được các mục tiêu đó vẫn liên tục bị trì hoãn
  • Năm 2015: nói rằng quãng đường 1.000km sẽ khả thi trong vòng 2 năm, nhưng hiện tại mới gần 600km
  • Năm 2016: công bố rằng việc di chuyển xuyên nước Mỹ bằng tự lái sẽ khả thi trong vòng 2 năm
  • Năm 2019: nói rằng sẽ có 1 triệu xe tự lái trên đường vào giữa năm 2020, nhưng tới nay vẫn chưa thành hiện thực
  • Robotaxi dự kiến ra mắt trong vòng 1 năm kể từ 2019, nhưng giờ lại tiếp tục bị lùi thêm 2 năm
• Tôi tin rằng trong năm nay thị trường sẽ định giá lại Tesla và nhìn nhận nó đơn thuần như một công ty ô tô
• Tesla là một công ty ô tô tuyệt vời, nhưng kỳ vọng được tạo ra từ những câu chuyện cường điệu về tự lái và công nghệ tương lai là quá cao

[arenaly]

Tôi không biết tác giả là ai, nhưng từ góc nhìn của một người đã trải nghiệm FSD, tôi nghĩ đây là hãng tiến gần nhất tới việc lái xe hoàn toàn tự động so với bất kỳ nhà sản xuất nào khác (thậm chí chỉ với camera). Rõ ràng là bạn không ưa Musk, nhưng đây là một bài viết quá thiên lệch.

[qqprqw]

Cũng như kiểu người tự nhận mình là "không quan tâm đến tiền", có lẽ cũng nên cẩn thận với những người tự giới thiệu bản thân là "không có ác ý".

[hilft]

Cú ném fact đau quá. To the moon

[vbmania]

Nội dung rằng Optimus cũng không phải được điều khiển từ xa mà chỉ là hỗ trợ đơn thuần đã xuất hiện từ lâu rồi, vậy mà vẫn đang nói những chuyện như thế. Ngoài ra, tôi nghĩ việc cho rằng vì Atlas không làm được nên Tesla cũng sẽ không làm được là không đúng về mặt logic.

[savvykang]

So sánh vốn hóa thị trường như vậy thật kỳ lạ. Tôi không hiểu vì sao lại đem một công ty đã nộp đơn phá sản và giá trị chỉ còn 1/1.000 ra so với một công ty vẫn đang hoạt động kinh doanh. Có vẻ như tác giả đã mắc lỗi chặn trước mọi phản biện khi mở đầu bằng cách nhắc đến đó là một "công ty tuyệt vời với dòng tiền dương".

[kandk]

Có vẻ bạn cũng đã có suy nghĩ giống tôi..
Các kỹ sư thì nói we robot đã đủ truyền cảm hứng, còn các nhà đầu tư thì nói rằng họ chẳng cảm nhận được gì cả..

Vì không có hiểu biết về công nghệ, nên có vẻ họ chỉ tập trung vào việc phân tích các con số hiện tại thay vì dự đoán về một tương lai đầy bất định.

[nuthatch]

Tôi ngày càng cảm thấy rằng sự phát triển công nghệ và nền tảng nhân văn cũng giống như hai bánh xe song hành.

[xguru]

Về robotaxi thì rõ ràng có đủ lý do để chỉ trích thói vạ miệng của Musk,
nhưng về ngành xe điện thì có vẻ như đây là một góc nhìn thiên lệch quá mức.
Nói rằng doanh số xe điện giảm vì quãng đường di chuyển và hạ tầng sạc chẳng phải là câu chuyện của vài năm trước rồi sao?